Efter overtagelsen af den mindre konkurrent Handspring vil Palm nu dele sin forretning i en software- og hardware-division. Software-afdelingen PalmSource skal markedsføre Palm-operativsystemet og vinde nye licenstagere til platformen.
Hardware-divisionen fortsætter under navnet PalmOne og råder over de tre varemærker Zire, Tungsten og Treo (som stammer fra Handspring).
»Palm skabte en helt ny produktkategori dengang vi lancerede historiens første håndholdte computer. PalmOne bygger videre på den tillid og popularitet, som er knyttet til navnet Palm, og understreger vores intention om at fortsætte med at være den drivende kraft for nye innovationer,« siger Todd Bradley, adm. direktør for Palm Solutions Group.
Det nye firmanavn skrives med to farver - »palm« i mørkerød og »one« i orange. De første produkter som sælges under det nye navn kommer på markedet til næste år.
Sammenlægningen med Handspring skal føre til besparelser på 25 millioner dollar om året. Mindst 125 stillinger skal nedlægges i forbindelse med fusionen.